വിപണിയിലെ ആവറേജ് ട്രു റേഞ്ച് (ATR).

Subramanian Krishnaiyer

ഒരു അസറ്റിൻ്റെ നിശ്ചിത കാലയളവിലെ വില ഉയർന്നതും താഴ്ന്നതും തമ്മിലുള്ള വ്യത്യാസം അത് ഇൻട്രാഡേയോ, ദിവസേനയോ, ആഴ്‌ചയിലോ, പ്രതിമാസമോ ആകട്ടെ, അത് ചാഞ്ചാട്ടത്തിന് നേരിട്ട് ആനുപാതികമാണെന്നും ആ റേഞ്ച് ഒരു പ്രവണതയെ സൂചിപ്പിക്കുന്നുവെന്നും കരുതാം.

ഒരു സ്റ്റോക്കിന്റെ വില അസ്ഥിരത Volatility വർദ്ധിക്കുകയാണെങ്കിൽ, അത് ഒരു ട്രെൻഡിലേക്ക് പ്രവേശിക്കുകയാണ്, അത് മന്ദഗതിയിലായാൽ, അത് ഒരു റിവേഴ്സൽ സൂചിപ്പിക്കുന്നു. ആരംഭ വിലയിൽ നിന്ന് ആരംഭിക്കുന്നതിനുപകരം, കഴിഞ്ഞ ദിവസം അവസാനിച്ചപ്പോൾ മുതൽ ഉണ്ടായ വിലയിലെ മാറ്റങ്ങൾ നമ്മൾ ഉൾപ്പെടുത്തുമ്പോൾ അതാണ് യഥാർത്ഥ ശ്രേണി True range .

ചില സ്റ്റോക്കുകൾക്കും ചരക്കുകൾക്കും, അസ്ഥിരമായ സമയങ്ങളിൽ, ഇത് വളരെ പ്രധാനമാണ്. ഉദാഹരണത്തിന്, 100 രൂപയിൽ ക്ലോസ് ചെയ്യുന്ന ഒരു സ്റ്റോക്ക്, അടുത്ത ദിവസം 110 രൂപയിൽ തുറക്കുന്നു, കൂടാതെ ഓപ്പണിംഗ് 110 ൽ നിന്ന് 115 നും അവസാനിക്കുമ്പോൾ അന്നത്തെ വിലമാറ്റം 5 രൂപയാണ്. എന്നാൽ സ്റ്റോക്ക് യഥാർത്ഥത്തിൽ തലേദിവസം മുതൽ വില കയറിയത് 15 രൂപ. അപ്പോൾ അതാണ് യഥാർത്ഥ ശ്രേണി True range .

ആവറേജ് ട്രു റേഞ്ച്(ATR) എന്താണ്?

യഥാർത്ഥ ശ്രേണി True range കണക്കാക്കാൻ ശ്രമിക്കുമ്പോൾ നമ്മൾ നിരീക്ഷിക്കുന്ന മൂന്ന് വ്യത്യസ്ത സാഹചര്യങ്ങൾ കൊടുത്തിരിക്കുന്നു. ചിത്രം കാണുക

1.തലേ ദിവസത്തെയും ഇന്നത്തെയും ഡെയിലി കാൻടിൽ ബുള്ളിഷ് (പച്ച) ആണെങ്കിൽ ഇന്നത്തെ ട്രു റേഞ്ച് = ഇന്നത്തെ കൂടുതൽ വില – ഇന്നത്തെ കുറഞ്ഞ വില

2.ഇന്നലത്തെ ഡെയിലി കാൻടിൽ ബെയരിഷും,(ചുവപ്പ്) ഇന്നത്തെ ഡെയിലി കാൻടിൽ ബുള്ളിഷ് ആണെങ്കിൽ ഇന്നത്തെ ട്രു റേഞ്ച് = ഇന്നത്തെ കൂടുതൽ വില – ഇന്നലത്തെ ക്ളോസിങ്ങ് വില

3. ഇന്നലത്തെ ഡെയിലി കാൻടിൽ ബുള്ളിഷും (പച്ച) ഇന്നത്തെ ഡെയിലി കാൻടിൽ ബെയരിഷും,(ചുവപ്പ്) ആണെങ്കിൽ ഇന്നത്തെ ട്രു റേഞ്ച് = ഇന്നലത്തെ ക്ളോസിങ്ങ് വില – ഇന്നത്തെ കുറഞ്ഞ വില –

True range . എല്ലായ്‌പ്പോഴും ഒരു മൂല്യമായി കണക്കാക്കാം. അതായത് കുറഞ്ഞ വില കൂടുതലായ വിലയിൽ നിന്ന് കുറയ്ക്കും, അതിനാൽ അത് എല്ലായ്പ്പോഴും ഒരു പോസിറ്റീവ് സംഖ്യ ആണ്. അതിനാൽ ആവറേജ് ട്രു റേഞ്ച് (ATR). നിശ്ചിത 14 ദിവസം കാലയളവിലെ യഥാർത്ഥ ശ്രേണികളുടെ True range ശരാശരിയാണ്. ശരാശരി യഥാർത്ഥ ശ്രേണി സ്സ്റ്റോക്കിൻറെ ഗതിയെ പറ്റി ഒന്നും പ്രവചിക്കുന്നില്ല .എടിആറിൽ നിന്നുള്ള കിട്ടുന്ന സൂചന, ഉയർന്ന എടിആറുകൾ ഒരു സ്റ്റോക്ക് ട്രെൻഡിംഗ് ആണെന്നും താഴ്ന്ന എടിആറുകൾ വിലയിലെ ഏകീകരണത്തെ Consolidation എന്നും സൂചിപ്പിക്കാം. സ്റ്റോക്ക് മുകളിലോ താഴെയോ ട്രെൻഡ് ചെയ്യുന്നതാണെങ്കിലും, ശ്രേണി Range എപ്പോഴും പോസിറ്റീവ് ആയിരിക്കും. ഒരു നീക്കത്തിനോ ബ്രേക്ക്ഔട്ടിനോ പിന്നിലുള്ള താൽപ്പര്യം സാധൂകരിക്കാൻ ATR ഉപയോഗിക്കാനാകും. ATR ബോളിഞ്ചർ bandനെ പോലെ ഒരു volatility അസ്ഥിരത അളക്കുന്ന സൂചജമാണ്.

വ്യാപാരികൾക്ക് (Trader) എടിആർ എങ്ങനെ ഉപയോഗിക്കാം?

ലാഭ ലക്ഷ്യങ്ങൾ പ്രൊജക്റ്റ് ചെയ്യുന്നതിനും ഒരു വ്യാപാരം (Trade) ഏറ്റെടുക്കേണ്ടതുണ്ടോ എന്ന് പരിശോധിക്കുന്നതിനും ഡൈയിലി ട്രേഡർസ് ATR ഉപയോഗിക്കാം.

ഇപ്പോൾ, ട്രേഡർക്കു അയാളുടെ തന്ത്രത്തിൽ നിന്ന് ഒരു വാങ്ങൽ സിഗ്നൽ ലഭിച്ചുവെന്ന് വിചാരിക്കുക. വാങ്ങൽ സിഗ്നൽ സാധുതയുള്ള ഒന്നായിരിക്കാമെങ്കിലും, വില ഉയരുന്നത് തുടരുമെന്നും ATR റേഞ്ച് ഇനിയും വർദ്ധിക്കുമെന്നും തീരുമാനം എടുക്കുന്നത് ബുദ്ധിപരമായിരിക്കില്ല. . റേഞ്ചിനു മുകളിൽ വാങ്ങൽ ഏറ്റെടുക്കുന്നത് വിജയസാധ്യതകൾക്ക് എതിരാണ്. റേഞ്ചിനു താഴെ വില കുറയാനോ ഇതിനകം സ്ഥാപിച്ച വില പരിധിക്കുള്ളിൽ ട്രേഡ് നടക്കാൻ സാധ്യതയുണ്ട്.. വില ദിവസേനയുള്ള ATR ശ്രേണിയുടെ മുകൾത്തട്ടിൽ എത്തിക്കഴിഞ്ഞാൽ വാങ്ങുന്നത്-ഉചിതമല്ല, ഈ സാഹചര്യത്തിൽ, നിങ്ങളുടെ തന്ത്രത്തിൽ സാധുതയുള്ള ഒരു ഷോർട്ട് സിഗ്നൽ കിട്ടുമെന്നും പ്രതീക്ഷിക്കാം

ആവരേജ് ട്രൂ റേഞ്ച് ATR ട്രേഡുകളെ സഹായിക്കുന്നതിനുള്ള മറ്റു തന്ത്രങ്ങളോടൊപ്പം ഉപയോഗിക്കുന്ന ഒരു ഉപകരണം മാത്രമാണ് .

ഒരു വ്യാപാരി ഇൻട്രാഡേ ചാർട്ടിൽ എടിആർ ഉപയോഗിക്കുന്നുണ്ടെങ്കിൽ, പ്രത്യേകിച്ച് 1 മിനിറ്റ് മുതൽ 5 മിനിറ്റ് വരെയുള്ള പരിധിയിൽ, മാർക്കറ്റ് തുറന്ന ഉടൻ തന്നെ എടിആർ കുത്തനെ ഉയരാൻ സാധ്യതയുണ്ടെന്ന് നിങ്ങൾ അറിഞ്ഞിരിക്കണം. അത് ഓപ്പണിംഗ് ദിവസത്തിലെ ഏറ്റവും അസ്ഥിരമായ സമയമായതിനാൽ, വളരെ മൂർച്ചയുള്ള നീക്കങ്ങളും 5 മിനിറ്റോ അതിൽ താഴെയോ സമയഫ്രെയിം ചാർട്ടുകൾ ATR-ൽ വലിയ വർദ്ധനവ് കാണിക്കാൻ ഇടയാക്കും. ഓപ്പണിംഗ് സ്പൈക്കിന് ശേഷം, ATR സാധാരണയായി ദിവസത്തിന്റെ ഭൂരിഭാഗവും കുറയുന്നു.

സംഭവിക്കാൻ സാധ്യതയുള്ളതായ കാര്യങ്ങളെക്കുറിച്ച് യാഥാർത്ഥ്യബോധമുള്ള ഒരു പ്രതീക്ഷയിൽ വ്യാപാരിയെ ഇത്തരത്തിലുള്ള വിശകലനം സഹായിക്കുന്നു. ഒരു വ്യാപാരത്തിൽ പ്രവേശിച്ചാലുടൻ, തങ്ങളുടെ ലാഭ ലക്ഷ്യത്തിലേക്ക് വില മാന്ത്രികമായി വളരെ കണ്ട് ഉയരുമെന്ന് ട്രേഡർസ് ചിന്തിക്കുന്ന പ്രവണതയുണ്ട്. എടിആർ ദിവസം മുഴുവനും മാറുന്നുണ്ടെങ്കിലും, വില എത്രത്തോളം നീങ്ങുമെന്ന് നമുക്ക് പ്രതീക്ഷിക്കാമെന്നും അതിന് എത്ര സമയമെടുക്കാമെന്നും ഇത് ഇപ്പോഴും നല്ല വിലയിരുത്തൽ നൽകുന്നു. மண்

ATR ബൗൺസ് ട്രേഡിംഗ് സിസ്റ്റം. – എടിആർ ബൗൺസ് ട്രേഡിംഗ് സിസ്റ്റത്തിന്റെ ആശയം വളരെ ലളിതമാണ്. 14 ദിവസത്തെ ഒരു സ്റ്റോക്കിൻറെ ശരാശരി യഥാർത്ഥ ശ്രേണി സൂചകത്തിന്റെ ATR ദൈനംദിന റീഡിങ്ങ് കാണുക. ഇന്നത്തെ സ്റ്റോക്കിന്റെ ക്ലോസിംഗ് വില X ആണെന്ന് കരുതുക, ഇന്നത്തെ ATR റീഡിംഗ് Y ആണെന്ന് കരുതുക, അപ്പോൾ താഴെ പറഞ്ഞിരിക്കുന്ന ഫോർമുലയിൽ നിന്ന് നമുക്ക് നാളത്തെ പരമാവധി കൂടിയതോ താഴ്ന്നതോ ആയ വില ഊഹിക്കാൻ കഴിയും.

അടുത്ത ദിവസം പരമാവധി ഉയർന്നത് = X+Y

അടുത്ത ദിവസം പരമാവധി കുറഞ്ഞത് = X-Y

അതിനാൽ ATR ഇൻഡിക്കേറ്റർ ഉപയോഗിച്ച് നാളത്തെ റേഞ്ച് കണ്ടെത്തുന്നത് എളുപ്പമാണ്. ഇപ്പോൾ എങ്ങനെ സിസ്റ്റം ട്രേഡ് ചെയ്യാം? അടുത്ത ദിവസം, സ്റ്റോക്ക് പരമാവധി ഉയർച്ചയിലേക്ക് നീങ്ങുമ്പോൾ മിതമായ ലക്ഷ്യത്തോടെ ഒരു ഷോർട്ട് ട്രേഡിനു അവസരം ഉണ്ടാകുന്നു.. സ്റ്റോക്ക് പരമാവധി താഴ്ന്ന നിലയിലേക്ക് നീങ്ങുമ്പോഴെല്ലാം ഒരു ലോങ്ങ് ട്രേഡിനു, മിതമായ ടാർഗെറ്റിനൊപ്പം അവസരം തുറക്കുന്നു എടിആർ ട്രെയിലിംഗ് സ്റ്റോപ്പ് ലോസ് ഇൻഡിക്കേറ്ററായും ഉപയോഗിക്കാം

ATR ബാൻഡ്സ് ഇൻഡിക്കേറ്റർ – വില ചലനങ്ങളിലെ ട്രെൻഡുകളെ കാണിക്കുന്നു. ശരാശരി യഥാർത്ഥ ശ്രേണിയെ (ATR) അടിസ്ഥാനമാക്കി, ATR ബാൻഡുകൾ വിലയിലെ ചലനങ്ങളുടെ ദിശ സൂചിപ്പിക്കാൻ ATR മൂല്യങ്ങൾക്ക് ചുറ്റും പ്ലോട്ട് ചെയ്യുന്നു. ഇതിനെ ബോളിഞ്ചർ ബാൻഡിനെ പ്പോലെ volatility അളക്കാൻ ഉപയോഗിക്കാനുള്ള സൂചകമാണ്.

1. Jubilee Foodworks ൻ്റെ ഡെയ്‌ലി ചാർട്ട് ശ്രദ്ധിക്കുക. ATR indicator താഴെ കാണാം. ചാർട്ടിൻ്റെ എറ്റവും ഇറക്കവും അനുസരിച്ച് ATR റിൽ അതേ മാറ്റങ്ങൾ കാണാം. അന്നന്നത്തെ closing price ഇൻ്റെ കൂടെ ATR വാലൂ കൂട്ടുകയോ കുറയ്ക്കുകയോ ചെയ്താൽ അടുത്ത ദിവസത്തെ high low അല്ലെങ്കിൽ closing price നു അടുത്ത വാലൂ ലഭിക്കും. E g October 13ന് closing price ₹4300 അന്നത്തെ ഡെയ്‌ലി ATR value ₹180 കൂട്ടിയാൽ ₹4480. അത് ഒക്ടോബര് 14 തിയതിയുടെ high value യുടെ അടുത്ത് വരും.

2. Jubilee Foodworks ൻ്റെ 5 മിനിറ്റ് ചാർട്ട് ശ്രദ്ധിക്കുക. അതിലും അന്നത്തെ കാലത്തു ആദ്യത്തെ ഒരു മണിക്കൂർ കഴിഞ്ഞപ്പോൾ പ്രൈസ് അപ്ട്രെൻഡ് അവസാനിക്കുകയും പിന്നീടു് ATR റേഞ്ച് താഴുകയും പിന്നീടു് പ്രൈസ് കയറുന്നതിനസരിച്ച് ATR റേഞ്ച് വർദ്ധിച്ചു.

3. SBIN ൻറെ 5 മിനിറ്റ് ചാർട്ട് ശ്രദ്ധിക്കുക. അതിലും അന്നത്തെ കാലത്തു ആദ്യത്തെ ഒരു മണിക്കൂർ കഴിഞ്ഞപ്പോൾ പ്രൈസ് അപ്ട്രെൻഡ് അവസാനിക്കുകയും പിന്നീടു് ATR റേഞ്ച് താഴുകയും ചെയ്തു.

4. SBIN ൻറെ ATR band കൂടിയുള്ള 5 മിനിറ്റ് ചാർട്ട് ശ്രദ്ധിക്കുക. ATR bandൻറെ വീതി ട്രേഡ് നടത്തുമ്പോൾ Stop loss നിർണയിക്കാൻ സഹായിക്കുന്നു.